Bitcoin на распутье: перспективы криптовалюты

Использование биткойнов в игорном бизнесе – популярная тема для обсуждения. Она не раз затрагивалась на всевозможных выставках и конференциях, становясь главной темой докладов.

Действительно, использование биткойнов в гемблинге может стать выгодным как операторам, так и игрокам. В отличие от традиционной валюты, операции с биткойнами не облагаются налогами, трансферы происходят мгновенно и гарантируют полную анонимность. Но сможет ли биткойн в перспективе стать общепризнанной «игровой валютой»? Во многом это зависит от того, как будет развиваться рынок криптовалюты, от ее курса, отношения к ней властей и самих пользователей.

Поэтому мы решили разобраться, каково положение биткойна на данный момент. С какими рисками он может столкнуться в ближайшее время и каковы его перспективы в случае их преодоления.

10 апреля прекратит свою работу Buttercoin – сервис обмена криптовалюты Bitcoin. Показательно, что обменнику не помогла ни причастность к венчурному фонду Google Ventures, ни участие в его продвижении Алексиса Охейниена (Alexis Ohanian) – основателя популярнейшего ресурса Reddit. Причина проста: инвесторы теряют веру в Bitcoin.

Как говорится в официальном сообщении администрации обменника, сервис прекратит свою работу уже 10 апреля по той причине, что Buttercoin не смог привлечь новые венчурные инвестиции «вследствие падения интереса к биткойну со стороны инвесторов Кремниевой долины». Администрация просит всех пользователей обменника с биткойнами на счетах перевести их до указанной даты на другие обменные площадки. Если же этого не произойдет, то остаток криптовалюты на счету будет конвертирован в доллары по актуальному обменному курсу. На момент написания публикации (7 апреля) он составляет 255 долларов за 1 биткойн.

Это уже не первый случай, когда терпят крах связанные с биткойнами стартапы. Так, например, в феврале этого года закрылась биржа Crypto-Trade, а после, в апреле 2014-го, перестала существовать крупнейшая на тот момент биржа биткойнов Mt. Gox. И если в последнем случае причиной закрытия была хакерская атака на сервис, то в ситуации с Buttercoin роль сыграла подмоченная репутация биткойна.

Одной из особенностей этой, как и любой другой, криптовалюты является ее высочайшая волатильность. Ее стоимость может значительно возрасти после обнадеживающих заявлений влиятельных персон и наоборот – она способна рухнуть после резонансных скандалов. За последние годы мы стали свидетелями обеих ситуаций. В конце 2013 года председатель Федерального резерва США Бен Бернанке (Ben Bernanke) заявил, что биткойн может оказаться очень перспективной валютой, если станет основой для быстрых и безопасных платежей. Вслед за этим заявлением курс биткойна взлетел до $1200.

Резкое падение курса криптовалюты произошло после начала судебного разбирательства над Россом Ульбрихтом (Ross Ulbricht), создателем Silk Road – крупнейшего ресурса по продаже наркотиков, включая тяжелые опиаты. Сайт функционировал на просторах защищенной сети TOR, а платежи за нелегальный товар осуществлялись посредством биткойнов. Выбор такого типа оплаты был неслучайным – транзакции биткойнов невозможно отследить, никаких персональных данных для осуществления перевода предоставлять не нужно. В массовом сознании биткойн превратился в виртуальную валюту наркоторговцев и прочих преступников. В итоге курс биткойна стал стремительно падать, опустившись ниже $200. И в этом главная проблема криптовалюты. Она не может рассматриваться как надежный объект для инвестирования.

Защитники биткойнов парируют эти аргументы своими доводами. По их словам, падение стоимости криптовалюты с $1200 до $250 всего за год – ничто по сравнению с более чем 1000% ростом в период с 2012-го по 2014 год. Критики, в свою очередь, находят такие аргументы несостоятельными. «Если стоимость [биткойнов] вырастет, то многие купившие их люди заявят об этом во всеуслышание. Но вот когда цена упадет, то никто не пойдет на телевидение, чтобы рассказать об этом», – отмечает Барри Силберт (Barry Silbert), основатель компании по торговле неликвидными активами SecondMarket. Интересно, что у нее тоже имеется свой сервис обмена биткойнов.

Помимо высокой волатильности и сомнительной репутации биткойнов, обеспокоенность инвесторов вызывает и другая проблема – безопасность криптовалюты. Пример биржи Mt Gox явно показал, что создателям биткойн-сервисов предстоит еще хорошо поработать над защитой виртуальных сейфов с криптовалютой. Справедливости ради стоит сказать, что разработчики времени зря не теряли. К примеру, хранилище BitGo содержит систему защиты, которая использует уникальные цифровые ключи на всех стадиях доступа к нему. А компания Authy предоставила своему клиенту Coinbase систему двухфакторной верификации, которая знакома каждому владельцу банковских карт Visa и MasterCard. «Со временем биткойны будут защищены лучше, чем бумажные деньги», – убежден основатель Authy Даниэль Палацио (Daniel Palacio).

Таким образом, тем операторам, которые планируют внедрять поддержку биткойнов в своих казино, стоит хорошо позаботиться о защите от хакерских атак.

Светлая сторона

Впрочем, несмотря на все потрясения, с которыми пришлось столкнуться биткойнам в последнее время, ряд экспертов убежден в том, что эту криптовалюту ждут большие перспективы. Их уверенность нельзя назвать голословной, что подтверждается цифрами. Так, в 2014-м в работающие с биткойнами стартапы было инвестировано больше, чем в любой другой год (около $300 млн. были получены такими компаниями как Cirlce, Xapo и Kraken); самих этих стартапов было открыто больше, чем когда-либо (более 500, тогда как в 2013-м этот показатель был на уровне 200). Кроме того, биткойны начали принимать такие компании, как Microsoft, Dell, Time, Overstock и другие.

Многие ориентированные на биткойны стартапы преследуют цель создания некого революционного приложения, которое не только привлечет инвестиции и заставит обратить внимание на биткойны консервативные финансовые структуры, но и познакомит с этой криптовалютой большое количество людей. Ведь, согласно последнему исследованию организации Coin Center, 65% опрошенных «не слишком знакомы с биткойнами». А 84% тех, кто знает, чем являются биткойны, никогда ими не пользовались.

ChangeTip – один из стартапов, направленных на популяризацию бикоина. Этот сервис позволяет осуществлять микротранзакции посредством биткойнов от одного пользователя к другому: своего рода мини-поощрение или знак внимания. При этом получателю подарка вовсе не нужно регистрироваться на сервисе, даритель может прислать виртуальные деньги через соцсеть, электронную почту или даже Skype, просто выслав ссылку.

Еще один стартап, Purse, позволяет покупать товары на Amazon за биткойны. Электронный магазин пока не содержит такой возможности, чем создатели сервиса и воспользовались, придумав свою схему. Допустим, я хочу купить что-то на Amazon расплатившись биткойнами. Я указываю сервису, что именно мне нужно, и кладу на счет некую сумму в криптовалюте. Затем кто-то другой, заинтересованный в покупке биткойнов, покупает за традиционную валюту товар для меня, забирая себе эквивалент суммы в биткойнах. Создатели сервиса уверяют, что таким образом можно сэкономить до 25% на покупке товара.

Одного взгляда на эти стартапы будет достаточно, чтобы понять – вероятность того, что им удастся значительно популяризировать биткойны, крайне мала. Это скорее нишевые предложения, направленные на узкий круг людей, нежели массовые сервисы, способные вывести популярность криптовалюты на новый уровень.

Впрочем, некоторые эксперты считают, что время для появления революционных биткойн-приложений или сервисов еще не наступило – криптовалюта еще не вышла на должный уровень развития. «Я считаю, что на раннем этапе мы будем наблюдать медленный рост осведомленности и использования биткойнов. Но в какой-то момент мы доберемся до точки, после которой процесс пойдет так же быстро, как с Интернетом в свое время», – говорит Силберт.

Биткойн законодательство

Нерегулируемая валюта, транзакции которой невозможно ни отследить ни контролировать, а от операций с которой государство не получает ничего, – именно таково положение биткойна на данный момент, но уже скоро все может измениться. Все больше стран нацелились на регуляцию биткойна. Власти можно понять – нерегулируемый финансовый поток биткойнов одинаково хорошо подходит для отмывания денег, уклонения от уплаты налогов и совершения покупок запрещенных законом товаров.

На данный момент правительства большинства стран относятся к биткойнам с настороженностью, но на решительные действия по отношению к ним решаются немногие. Причина тому – непонимание, как обращаться с принципиально новым форматом денег. Это исторический прецедент, решать который предстоит путем проб и ошибок. Тут каждый волен поступать, как хочет, ведь однозначно успешного рецепта «обуздания биткойна» пока не существует.

Например, государственная налоговая служба США еще прошлой весной приравняла биткойн к нематериальному имуществу, разом решив несколько проблем. Во-первых, это дало возможность разграничить существующие платежные системы с сервисами для транзакции биткойнов и вообще убрать криптовалюту из области ответственности финансовых структур. Во-вторых, биткойн стало возможно облагать налогами, как любое другое имущество или акции, к которым по данной классификации биткойны находятся ближе всего. Теперь при осуществлении транзакций ее участникам придется выплачивать налог на реализованный прирост капитала и вести учет прибыли на вложенный капитал.

Власти Евросоюза все еще решают, как именно регулировать биткойны и другие криптовалюты. Соответствующее предложение было направлено в Европейскую комиссию Германией и Францией в начале апреля. Серьезности этому вопросу придает тот факт, что представители обеих стран рассматривают биткойн в контексте финансирования террористической деятельности. Такого отношения придерживаются и в Европейской банковской организации, пресс-секретарь которой Шанталь Хьюз (Chantal Hughes) в прошлом году заявила следующее: «Необходимо решить этот вопрос как можно скорее. Потенциальная возможность для отмывания денег и финансирования терроризма слишком серьезна, чтобы ее игнорировать». Это позволяет сделать вывод, что регулирование криптовалюты в Евросоюзе будет довольно жестким или же ее могут запретить вовсе.

На территории Российской федерации биткойн официально не запрещен, однако власти задействуют административные рычаги для борьбы с ним. Документ «Об использовании при совершении сделок «виртуальных валют», в частности, Биткойн», выпущенный Банком России, от 27 января 2014 года несет информативный характер. Однако основой для судебного запрета связанной с криптовалютами деятельности может стать 27 статья федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации», запрещающая введение на территории России других денежных единиц, отличных от рубля, и налагающая запрет на выпуск денежных суррогатов. Так, в январе 2015 года Роскомнадзор заблокировал пять посвященных биткойнам сайтов за нарушение именно этой статьи закона.

Стоит заметить, что понятие «денежных суррогатов» в законе прописано недостаточно четко. В случае их запрета могли пострадать никак не связанные с криптовалютами организации, включая операторов связи, банки и розничные сети.

Внести ясность и выделить биткойн на фоне других денежных суррогатов призваны новые законопроекты, предусматривающие запрет на использование криптовалют вообще и биткойна в частности. Эти законопроекты разработаны Минфином России и будут рассмотрены в Госдуме осенью 2015 года. Помимо прочего, закон предусматривает введение штрафов не только за операции с биткойнами, но и за распространение информации о них. Сумма штрафа для физических лиц составляет от 5 до 20 тысяч рублей, а для юридических – от 500 тыс. до 1 млн. рублей.

Несмотря на то, что вычислить, является ли человек владельцем биткойнов и пользуется ли ими, довольно сложно, эксперты советуют гражданам не хранить большие суммы в этой валюте. Что касается компаний, то им рекомендуют покинуть российскую юрисдикцию или использовать агентские модели для работы с российским рынком. В частности с таким предложением выступил на выставке Bitcoin Conference Russia Артем Толкачев, управляющий партнер юридической фирмы «Толкачев и Партнеры».

При этом у мягкого регулирования биткойнов хватает сторонников. В их числе Министерство экономического развития, Сбербанк России, заместитель председателя Центрального банка, МТС, «Мегафон», РЖД, Ассоциация «Национальный платежный совет» и другие компании. Им, в свою очередь, противостоят мощные государственные структуры, которые видят в непрозрачности криптовалюты угрозу безопасности и финансовой системе РФ. В их числе находятся Центробанк, Министерство финансов и аппарат правительства. Глядя на такую картину, придется признать, что лояльные по отношению к криптовалютам организации в РФ пускай и многочисленны, но проигрывают своим оппонентам в плане широты полномочий.

Вывод

Итак, что же можно сказать по поводу будущего биткойна? Потенциал у этой криптовалюты, безусловно, есть, причем немалый. Несмотря на высокую волатильность, такие ее достоинства, как анонимность переводов и их дешевизна, все так же очевидны и сильны, как и несколько лет назад. Но, к сожалению, эти же достоинства могут эксплуатироваться для достижения преступных целей, что не может не вызывать обеспокоенность властей. И она лишь усиливается в странах с развивающейся экономикой, для которых биткойн становится дополнительным фактором экономического риска.

Сейчас очень многое зависит от тех законодательных шагов, которые будут предприняты правительствами разных стран для «обуздания» биткойна. Маловероятно, что он будет вовсе запрещен в большей части цивилизованного мира, но преграды на пути его дальнейшего развития могут быть поставлены. Сможет ли биткойн их преодолеть, и если да, то как быстро и какой ценой? Делать выводы пока рано, но в ближайшие годы ситуация должна проясниться.